《计量经济学》课程教学资源（PPT课件）第十章_时间序列计量经济模型

ECS计量经济学第十章时间序列计量经济模型

计量经济学 第十章 时间序列计量经济模型

引子：是真回归还是伪回归？经典回归分析的做法是：首先采用普通最小二乘法（OLS）对回归模型进行估计，然后根据可决系数或F检验统计量值的大小来判定变量之间的相依程度，根据回归系数估计值的统计量对系数的显著性进行判断，最后在回归系数显著不为零的基础上对回归系数估计值给予经济解释

引子：是真回归还是伪回归？ 经典回归分析的做法是: 首先采用普通最小二乘法（OLS）对回归模型进 行估计，然后根据可决系数或F检验统计量值的 大小来判定变量之间的相依程度，根据回归系数 估计值的t统计量对系数的显著性进行判断，最 后在回归系数显著不为零的基础上对回归系数估 计值给予经济解释

eCS为了分析某国的个人可支配总收入1与个人消费总支出E的关系，用OLS法作E关于I的线性回归，得到如下结果：0.96721E,=-174.44+t=(-7.481)(119.87)R2=0.9941DW=0.532

为了分析某国的个人可支配总收入 与个人消 费总支出 的关系，用OLS法作 关于 的线性 回归，得到如下结果： -174.44 0.9672 E I t t = + 2 R = = 0.9941 DW 0.532 t = (-7.481) (119.87) E I I E

ollerCS从回归结果来看，R非常高，个人可支配总收入的回归系数统计量也非常大，边际消费倾向符合经济假设。凭借经验判断，这个模型的设定是好的，应是非常满意的结果。准备将这个计量结果用于经济结构分析和经济预测可是有人提出，这个回归结果可能是虚假的！可能只不过是一种“伪回归”！

从回归结果来看， 非常高，个人可支配总收 入 的回归系数t统计量也非常大，边际消费倾 向符合经济假设。凭借经验判断，这个模型的 设定是好的，应是非常满意的结果。准备将这 个计量结果用于经济结构分析和经济预测。 可是有人提出，这个回归结果可能是虚假的！ 可能只不过是一种“伪回归”！ 2 R I

eCS“要千万小心！”这里用时间序列数据进行的回归，究竞是真回归还是伪回归呢？为什么模型、样本、数据、检验结果都很理想，却可能得到“伪回归”的结果呢？

“要千万小心!” 这里用时间序列数据进行的回归，究竟是真回 归还是伪回归呢？为什么模型、样本、数据、 检验结果都很理想，却可能得到“伪回归”的 结果呢？

olerCS时间序列数据被广泛地运用于计量经济研究经典时间序列分析和回归分析有许多假定前提如序列的平稳性、正态性等。直接将经济变量的时间序列数据用于建模分析，实际上隐含了上述假定，在这些假定成立的条件下，据此而进行的检验、F检验等才具有较高的可靠度。越来越多的经验证据表明，经济分析中所涉及的大多数时间序列是非平稳的

时间序列数据被广泛地运用于计量经济研究。 经典时间序列分析和回归分析有许多假定前提， 如序列的平稳性、正态性等。直接将经济变量 的时间序列数据用于建模分析，实际上隐含了 上述假定，在这些假定成立的条件下，据此而 进行的t检验、F检验等才具有较高的可靠度。 越来越多的经验证据表明，经济分析中所涉及 的大多数时间序列是非平稳的

olleCS问题：如果直接将非平稳时间序列当作平稳时间序列来进行分析，会造成什么不良后果：如何判断一个时间序列是否为平稳序列当我们在计量经济分析中涉及到非平稳时间序列时，应作如何处理？

问题： ●如果直接将非平稳时间序列当作平稳时间序列 来进行分析，会造成什么不良后果； ●如何判断一个时间序列是否为平稳序列； ●当我们在计量经济分析中涉及到非平稳时间序 列时，应作如何处理？

第十章时间序列计量经济模型本章主要讨论：时间序列的基本概念时间序列平稳性的单位根检验协整

第十章 时间序列计量经济模型 本章主要讨论: ⚫ 时间序列的基本概念 ⚫ 时间序列平稳性的单位根检验 ⚫ 协整

第一节时问序列基本概念本节基本内容：伪回归问题随机过程的概念时间序列的平稳性

第一节 时间序列基本概念 本节基本内容: ●伪回归问题 ●随机过程的概念 ●时间序列的平稳性

一、伪回归问题传统计量经济学模型的假定条件：序列的平稳性、正态性。所谓“伪回归”，是指变量间本来不存在相依关系，但回归结果却得出存在相依关系的错误结论。20世纪70年代，Grange、Newbold研究发现造成“伪回归”的根本原因在于时序序列变量的非平稳性

一、伪回归问题 传统计量经济学模型的假定条件：序列的平稳 性、正态性。 所谓“伪回归”，是指变量间本来不存在相依 关系，但回归结果却得出存在相依关系的错误 结论。 20世纪70年代，Grange、Newbold 研究发现， 造成“伪回归”的根本原因在于时序序列变量 的非平稳性