西北政法大学（西北政法学院）：《金融法学》课程电子教案（PPT教学课件）第二十五章 证券法概述、第二十六章 证券发行法律制度、第二十七章 证券交易法律制度、第二十八章 上市公司收购法律制度、第二十九章 证券机构法律制度、第三十章 证券投资基金法律制度、第三十一章 证券监管法律制度

of Politica 详花 法學二系 第七编证券法

第七编 证券法

of Politica 详花 法學二系 第二十五章证券法概述 重点内容:证券的概念、特征和分类;证券法 的基本原则,证券法的调整对象、证券法的立 法概况

第二十五章 证券法概述 重点内容：证券的概念、特征和分类；证券法 的基本原则，证券法的调整对象、证券法的立 法概况

第一节证券的特征、分类与功能 证券的概念 ●所谓证券,是指各类记载并代表一定权利的法 律凭证的统称。 证券的分类 )无价证券和有价证券 (二)商品证券、货币证券和资本证券 (三)公司证券、金融机构证券、政府证券

第一节 证券的特征、分类与功能 ⚫ 一、 ⚫ 所谓证券，是指各类记载并代表一定权利的法 律凭证的统称。 ⚫ 二、 ⚫ （一）无价证券和有价证券 ⚫ （二）商品证券、 ⚫ （三）公司证券、金融机构证券

(四)上市证券和非上市证券 (五)公募证券和私募证券 (六)股票、债券和其他证券 (七)固定收益证券和变动收益证券 八)债权证券、物权证券和综合权证券 (九)无记名证券、指示证券和记名证券 (十)完全证券和不完全证券 (十一)要因证券和不要因证券 (十二)国内证券和国际证券

⚫ （四）上市证券和非上市证券 ⚫ （五）公募证券和私募证券 ⚫ （六）股票、 ⚫ （七） ⚫ （八）债权证券、 ⚫ （九）无记名证券、指示证券和记名证券 ⚫ （十） ⚫ （十一）要因证券和不要因证券 ⚫ （十二）国内证券和国际证券

证券的特征 (一)证券的经济特征 ●1、期限性 ●2、变现性(又称流动性) ●3、收益性 ●4、风险性 ●5、资本可分割性 二)证券的法律特征 1、证券是表示财产权利(民法和商法上的权利) 的书面凭证。 ●2、证券是证券发行人和证券持有人之间权利义 务关系的书面凭证。 ●3、证券是可自由流通转让的书面凭证

⚫ 三、 ⚫ （一） 证券的经济特征 ⚫ 1、期限性 ⚫ 2、变现性（又称流动性） ⚫ 3、收益性 ⚫ 4、风险性 ⚫ 5、资本可分割性 ⚫ （二）证券的法律特征 ⚫ 1、证券是表示财产权利（民法和商法上的权利） 的书面凭证。 ⚫ 2、证券是证券发行人和证券持有人之间权利义 务关系的书面凭证。 ⚫ 3、证券是可自由流通转让的书面凭证

四、证券市场 ●证券市场是股票、债券、投资基金单位等有价 证券及其衍生产品发行和交易的场所。由发行 人、投资者、金融工具、交易场所、中介机构 及监管机构和自律机构等要素构成

⚫ 四、证券市场 ⚫ 证券市场是股票、债券、投资基金单位等有价 证券及其衍生产品发行和交易的场所。由发行 人、投资者、金融工具、交易场所、中介机构 及监管机构和自律机构等要素构成

第二节证券法概述 一、证券法的概念 ●证券法是调整证券发行、交易等证券融资关系 的法律规范的总称 证券法的调整对象 证券法的调整对象是证券关系,即证券融资关 系。它包括证券发行者、承销者与投资者之间 的发行关系;证券转让者与购买者之间的证券 交易关系以及证券管理机关因监督管理证券发 行与交易活动所产生的监管关系

第二节 证券法概述 ⚫ 一、 ⚫ 证券法是调整证券发行、交易等证券融资关系 的法律规范的总称。 ⚫ ⚫ 二、证券法的调整对象 ⚫ 证券法的调整对象是证券关系，即证券融资关 系。它包括证券发行者、承销者与投资者之间 的发行关系；证券转让者与购买者之间的证券 交易关系以及证券管理机关因监督管理证券发 行与交易活动所产生的监管关系

(一)证券发行关系 证券发行关系是指因证券发行行为而在证券发 行人与证券投资人之间,以及二者分别与证券 承销机构之间产生的社会经济关系 (二)证券交易关系 ●证券交易关系,是证券商之间以及由证券商代 理的投资者之间因证券买卖形成的社会经济关 系 (三)证券监管关系 证券监管关系是指国家证券监督管理机构为维 护正常证券发行和交易秩序,保护证券投资者 的合法权益,而依法进行监督管理过程中与发 行人、投资人、证券商、中介服务机构以及证 券业自律机构之间产生的社会关系

⚫ （一） ⚫ 证券发行关系是指因证券发行行为而在证券发 行人与证券投资人之间，以及二者分别与证券 承销机构之间产生的社会经济关系。 ⚫ （二） ⚫ 证券交易关系，是证券商之间以及由证券商代 理的投资者之间因证券买卖形成的社会经济关 系。 ⚫ （三）证券监管关系 ⚫ 证券监管关系是指国家证券监督管理机构为维 护正常证券发行和交易秩序，保护证券投资者 的合法权益，而依法进行监督管理过程中与发 行人、投资人、证券商、中介服务机构以及证 券业自律机构之间产生的社会关系

证券法的内容与体系 (一)证券法的内容 (二)证券法的体系 ●1、美国证券法体系 ●2、英国证券法体系 ●3、大陆证券法体系 四、证券法的地位 )证券法的地位 (二)证券法与相关法律部门的关系 1、证券法与民法 ●2、证券法与公司法 ●3、证券法与票据法

⚫ 三、 ⚫ （一）证券法的内容 ⚫ （二）证券法的体系 ⚫ 1、美国证券法体系 ⚫ 2、英国证券法体系 ⚫ 3、大陆证券法体系 ⚫ ⚫ 四、 ⚫ （一）证券法的地位 ⚫ （二） ⚫ 1、证券法与民法 ⚫ 2、证券法与公司法 ⚫ 3、证券法与票据法

第三节证券立法概况 一、国外证券立法 (一)美国的证券立法 ●(二)英国的证券立法 )日本的证券立法 (四)其他国家的证券立法 中国证券立法 (一)中国证券立法概况 二)中国《证券法》的架构 三)中国证券法的立法宗旨与调整范围

第三节 证券立法概况 ⚫ 一、 ⚫ （一）美国的证券立法 ⚫ （二） ⚫ （三） ⚫ （四） ⚫ 二、 ⚫ （一）中国证券立法概况 ⚫ （二）中国《证券法》的架构 ⚫ （三）中国证券法的立法宗旨与调整范围